Основные признаки банкротства предприятия — что указывает на несостоятельность фирмы
Правовое понятие, признаки и субъекты банкротства
Признание юрлица банкротом подразумевает вынесение арбитражным судом соответствующего решения об абсолютной неплатежеспособности компании в удовлетворении кредиторских требований. В число обязательств входят как долги по заключенным сделкам, так и невозможность рассчитаться по налоговым платежам в бюджет и внебюджет государства.
В процессе банкротства суд осуществляет ряд обязательных мероприятий, направленных на оценку реального положения дел в компании, оптимизацию финансово-хозяйственной деятельности, максимально полное исполнение долговых расчетов.
Формальные признаки неплатежеспособности:
- Фактический срок неисполнения требований превышает 3 мес. – если продолжительность периода меньше, можно говорить об относительной неплатежеспособности, чего недостаточно для официального инициирования процедуры банкротства. Заявление на признание несостоятельности можно подавать только при наличии признаков абсолютного банкротства, поскольку в ином случае предприятие еще сохраняет шансы на самостоятельное восстановление платежеспособности и возврата бизнеса к нормальному функционированию.
Аннотация научной статьи по экономике и бизнесу, автор научной работы — Толмачева Ирина Вильевна
В статье рассмотрены общие подходы к раскрытию сущности банкротства предприятия. Дается определение банкротству как финансовому явлению, анализируются и описываются финансовые риски , которые характеризует его реализацию или приближение.
Описываются и анализируются признаки банкротства предприятия и причины, которые разделяются на внутренние и внешние. Сформулированы выводы.
к содержанию ↑Текст научной работы на тему «Признаки банкротства предприятия»
программ» [Электронный ресурс]: URL: http:// www.rg.ru/2014/04/16/obuchenie-dok.html.
6. Министерство образования и науки Российской Федерации.
О внесении изменений в Федеральный закон «Об образовании в Российской Федерации» (в части создания и деятельности структурных подразделений образовательных организаций) (проект). [Электронный ресурс]: — URL: http://xn--80abucjiibhv9a.xn p1ai/%D0%B4%D0%BE%D0%BA%D1%83%D0%BC%D0%B5% D0%BD%D1%82%D1%8B/7897/%D1%84%D0%B0%D0%B9%D0%BB/7103/5.pdf.
7. Приказ Министерства образования и науки Российской Федерации от 14 августа 2013 г.
N 958 г. «Об утверждении Порядка создания профессиональными образовательными организациями и образовательными организациями высшего образования кафедр и иных структурных подразделений, обеспечивающих практическую подготовку обучающихся, на базе иных организаций, осуществляющих деятельность по профилю соответствующей образовательной программы».
Российская газета. Федеральный выпуск № 6187 (211).
20 сентября 2013 г.
Толмачева Ирина Вильевна / Tolmacheva Irina — кандидат экономических наук, доцент,
кафедра финансов и кредита, Приднестровский государственный университет им. Т. Г. Шевченко, г. Тирасполь, Республика Молдова
Аннотация: в статье рассмотрены общие подходы к раскрытию сущности банкротства предприятия. Дается определение банкротству как финансовому явлению, анализируются и описываются финансовые риски, которые характеризует его реализацию или приближение.
Описываются и анализируются признаки банкротства предприятия и причины, которые разделяются на внутренние и внешние. Сформулированы выводы.
It describes and analyzes the features of bankruptcy and the reasons for that are divided into internal and external. Formulated conclusions.
Ключевые слова: банкротство, финансовые риски, финансовая устойчивость, ликвидность, неплатежеспособность.
Keywords: bankruptcy, financial risks, financial stability, liquidity and solvency. Постановка проблемы исследования.
возможности избегания кризиса и приближения к банкротству. Такой процесс связывается с оптимальностью принимаемых финансовых решений и тем самым снижением вероятности реализации риска банкротства предприятия. Между тем рассмотрим и проанализируем несколько подходов к раскрытию признаков банкротства предприятия.
Во-первых, определим банкротство предприятия как явление или процесс, связанный с реализацией катастрофических рисков [2], таких как риск снижения финансовой устойчивости и снижения ликвидности предприятия. Соответственно, банкротство — это, прежде всего, реализация рисков.
Как определяется действие риска, по каким финансовым результатам. Риск может быть в виде недополучения запланированной выручки от реализации, в виде неполучения запланированной прибыли, в виде потери крупной суммы капитала предприятия.
Риск можно охарактеризовать как действие, приводящее предприятие к определенным материальным, денежным потерям. Риски имеют достаточно широкую классификацию, но автор рассмотрит важные финансовые риски, связанные с деятельностью предприятия и расчетом по его долгам.
Риск снижения финансовой устойчивости выражается в превосходстве заемного капитала над собственным, и при этом предприятие испытывает серьезную нехватку именно собственных средств. Финансовая устойчивость характеризует степень зависимости предприятия от внешних источников финансирования его деятельности [3].
С научной точки зрения, в финансовой структуре капитала собственный капитал должен превышать заемный, и при этом не должна снижаться рентабельность деятельности предприятия. Приблизительно соотношение собственного к заемному капиталу, как считают экономисты, должно быть 60 к 40.
Предпочтительно превышение собственного капитала над заемным.
При нарушении научной трактовки финансовой устойчивости, привлечении большей части заемного капитала, снижении рентабельности собственного капитала предприятие получит кредитный риск, то есть невозможность рассчитываться своевременно по привлеченным кредитным ресурсам. За невыполнение своевременно кредитных обязательств предприятие вынуждено будет выплачивать различные виды неустоек, что еще больше усугубит его финансовое состояние.
В такой ситуации возможно пролонгирование кредитного договора по условиям сроков и суммы погашения долгов. Повышение финансовой устойчивости зачастую не удается нормализовать в короткие сроки, так как необходимы источники погашения вырастающей задолженности.
В создавшейся ситуации предприятие должно рассматривать способы повышения доли собственного капитала в общей финансовой структуре капитала. Только лишь при изменении в оптимальную сторону структуры капитала предприятие может сформировать нормальную финансовую устойчивость.
Если речь идет об общей сумме оборотных активов, то они должны превышать сумму краткосрочных обязательств более чем в два раза. Но оборотные активы состоят еще из запасов, дебиторской задолженности и денежных средств.
Особо следует подчеркнуть, что такое суждение может быть, только если сумму дебиторской задолженности вернут в срок, и она не будет задержана потребителем продукции. Если же потребитель продукции не рассчитается
своевременно, то это приведет к снижению способности погашать краткосрочные обязательства. Соотношение денежных средств к сумме краткосрочных обязательств также должно соответствовать определенному значению, если получаемая расчетная сумма ниже, то следует формировать вывод о том, что у предприятия не хватает достаточно высоколиквидных активов для выполнения краткосрочных обязательств.
Во-вторых, к основным признакам банкротства можно отнести неспособность предприятия рассчитываться по долгам в течение трех последних месяцев, и второй признак — превышение суммы обязательств над суммой активов [1]. Автор обращает внимание на срок — последние три месяца, это именно об этом говорится выше, подтверждая мысль, что если у предприятия возникают финансовые трудности, то необходимо решать вопрос о пролонгации долгов и возможности применения других мер финансовой санации.
В отношении управленцев следует выделить, что эффективный менеджмент это результат эффективного управления, то есть разработки и применения правильных оптимальных решений. Тем более что эти решения будут касаться непосредственно будущего предприятия [4].
В-третьих, изучая практическую сторону признаков банкротства, следует подчеркнуть, что на их образование и состояние влияют не только внутренние факторы предприятия, но и факторы внешней среды. К внутренним факторам, ведущим к банкротству предприятия, относятся: неэффективное руководство, низкая квалификация руководителей, некачественность проведения финансового анализа, умышленное доведение предприятия до банкротства.
К внешним факторам можно отнести: политическая и экономическая ситуация в государстве и мировой экономике, изменение законодательства, поставщики, потребители, рынок труда, конкуренты и другое.
Наиболее важнейшими факторами внешней среды следует считать политическую и экономическую ситуацию в государстве и мировой экономике. Экономические макроэкономические показатели, принимаемые внутри государства, являются базой для финансового планирования деятельности предприятия на определенный период.
Если в государстве имеются проблемы, связанные с инфляцией, безработицей, и они не поддаются желаемому регулированию, то тогда и деятельность предприятий будет достаточно проблематичной. Это также связано и с показателями ставок на кредитные ресурсы коммерческих банков.
Дорогие кредитные ресурсы приводят к торможению экономического развития предприятия, руководство которого понимает, что стоимость и сумма привлеченных кредитных ресурсов относится к постоянным затратам себестоимости продукции. Рекомендуется в структуре себестоимости продукции снижение доли постоянных затрат, в противном случае это может привести к реализации производственного риска и впоследствии к кредитному риску.
Темпы развития мировой экономики напрямую воздействует на темпы развития и предприятия, так как процессы глобализации интеграции получили высокое развитие. Сегодняшняя мировая экономика это совокупность хозяйств отдельных стран, регионов, которые взаимосвязаны, и изменения в одних экономиках мира приводит и к изменениям других экономик.
Определенно можно подчеркнуть, что факторы и условия внешней среды однозначно влияют на деятельность предприятия.
К признакам банкротства относят: неплатежеспособность предприятия погашать долги в течение последних трех месяцев, превышение обязательств предприятия над его активами. Причинами доведения предприятия до банкротства могут быть как
В связи с этим для предотвращения и предупреждения реализации финансовых рисков и непосредственно риска банкротства рекомендуется руководству предприятию рассматривать и формировать систему антикризисного финансового менеджмента, которая при качественной ее реализации будет предотвращать причины банкротства [6].
1. Закон ПМР «О банкротстве (несостоятельности) хозяйствующих субъектов в ПМР», текущая редакция на 5.11.14 г.
6. Ядов Д. Банкротство: финансовое оздоровление. Информационно-аналитический портал «Банкротство в России». [Электронный ресурс]. URL: http://bankr-rus.ru/bankrotstvo-yuridicheskix-lic/bankrotstvo-finansovoe-ozdorovlenie.html (дата обращения 31.01.2016 г.).
Ялмаев Рустам Алиевич / Yalmaev Rustam — кандидат экономических наук, заведующий кафедрой, кафедра управления региональной экономикой, факультет государственного управления, Федеральное государственное бюджетное образовательное учреждение высшего образования Чеченский государственный университет, г. Грозный
Аннотация: переход к устойчивому развитию на государственном и региональном уровнях выдвигает необходимость выработки механизма оценки и системы индикаторов устойчивого развития региона. В статье рассмотрены основные подходы и критерии определения индикаторов устойчивого развития региона.
Abstract: transition towards sustainable development at national and regional levels, puts the need to develop mechanism of evaluation and systems of sustainable development indicators in the region. The article discusses basic approaches and criteria for the identification indicators on sustainable of development the region.
Ключевые слова: устойчивое развитие, индикаторы развития, оценка развития. Keywords: sustainable development, indicators of development, assessment of development.
к содержанию ↑экономические науки
- Ангелова Валерия Владимировна , бакалавр, студент
- Санкт-Петербургский государственный экономический университет
- ПРИЗНАКИ БАНКРОТСТВА
- БАНКРОТСТВО ПРЕДПРИЯТИЯ
- ВНУТРЕННИЕ ПРИЗНАКИ
- ВНЕШНИЕ ПРИЗНАКИ
- ФИКТИВНОЕ БАНКРОТСТВО
- НЕФОРМАЛЬНЫЕ ПРИЗНАКИ
Список литературы
- Федеральный закон Российской Федерации от 26.10.2002 №127-ФЗ «о несостоятельности (банкротстве)» )» (с изм. и доп., вступ. в силу с 29.10.2017).
- Жарковская Е. П., Бродский Б. Е. Антикризисное управление: Учебник. — М.: Омега-Л, 2004.- 336 с.
- Юридическое бюро №1 [Электронный ресурс] / Статистика банкротств юридических лиц. – СПб: Юридическое бюро №1, 2017. – Режим доступа: https://urburo1.com/materials/statistika-bankrotstv-yuridicheskih-lits-v-rossii/ , свободный. – Загл. с экрана. – Яз. рус.
Соучредители СМИ: Долганов А.А., Майоров Е.В.
Банкротство представляет собой отдельную категорию арбитражных дел рассматриваемых исключительно в арбитражных судах.
В связи с этим рассмотрение дел о банкротстве происходит в ином порядке нежели рассмотрение обычного искового заявления.
Арбитражный суд при рассмотрении дел о банкротстве применяет следующие процедуры:
- наблюдение
- финансовое оздоровление
- внешнее управление
- конкурсное производство
- мировое соглашение
Финансовое оздоровление
Процедура финансового оздоровления имеет своей целью восстановление платежеспособности должника и погашение задолженностей перед кредиторами. В ходе процедуры наблюдения должник на основании решения своих учредителей (участников) вправе обратиться к первому собранию кредиторов с ходатайством о введении финансового оздоровления.
Финансовое оздоровление вводится арбитражем на основании решения кредиторов. Одновременно утверждается административный управляющий.
Арбитражный суд по окончании проведения финансового оздоровления вправе вынести определение о введении внешнего управления в случае установления возможности восстановления платежеспособности должника.
к содержанию ↑Внешнее управление
Не позднее чем через месяц с даты своего утверждения внешний управляющий обязан разработать план внешнего управления и представить его собранию кредиторов для утверждения.
Планом внешнего управления могут быть предусмотрены следующие меры по восстановлению платежеспособности должника:
- перепрофилирование производства;
- закрытие нерентабельных производств;
- взыскание дебиторской задолженности;
- продажа части имущества должника;
- уступка прав требования должника;
- исполнение обязательств должника собственником имущества должника — унитарного предприятия, учредителями (участниками) должника либо третьим лицом или третьими лицами;
- увеличение уставного капитала должника за счет взносов участников и третьих лиц;
- размещение дополнительных обыкновенных акций должника;
- продажа предприятия должника;
- замещение активов должника;
- иные меры по восстановлению платежеспособности должника.
Мировое соглашение
На любой стадии дела о банкротстве должник и его конкурсные кредиторы вправе заключить мировое соглашение.
Мировое соглашение заключается в письменной форме.
Соглашение должно содержать положения о порядке и сроках исполнения должником денежных обязательств перед кредиторами. Мировое соглашение утверждается арбитражным судом.
к содержанию ↑Ликвидируемый должник
Если стоимость имущества должника, в отношении которого принято решение о ликвидации, недостаточна для удовлетворения требований кредиторов, такое лицо ликвидируется в порядке рассмотрения дела о банкротстве по упрощенной процедуре. Ликвидационная комиссия (ликвидатор) обязана обратиться в арбитражный суд с заявлением о признании должника банкротом.
Наблюдение, финансовое оздоровление и внешнее управление при банкротстве ликвидируемого должника не применяются.
к содержанию ↑При каких условиях предприятие признается несостоятельным?
В законодательной системе существует Федеральный закон №127, который определяет условия и признаки банкротства юридического лица, а с 2015 года и физического. Понятие «финансовая несостоятельность» определяется невозможностью выполнения долговых обязательств перед кредиторами.
Присуждение предприятию статуса «более неплатежеспособный» осуществляется только при судопроизводстве в арбитражном суде.
По умолчанию, условиями и признаками инициирования процедуры банкротства являются:
- достижение размера общей задолженности перед кредиторами отметки в 300 тысяч рублей. В вышеуказанную сумму не включены штрафы и пени за просрочку платежей. Для физических лиц и индивидуальных предпринимателей сумма долга должна составлять 500 тысяч рублей;
- неплатежеспособность организации наблюдается на протяжении 3 месяцев;
- сотрудникам длительное время не выплачивается заработная плата, что является признаком банкротства предприятия.
Стоит отметить, что общий размер долгового обязательства может отличаться в каждом конкретном случае в зависимости от статуса юридического лица. Например, если речь идет о признаках банкротства сельхоз организации, то сумма долга должна быть свыше полмиллиона рублей.
В случае, если юридическим лицом выступает финансовое учреждение, то размер долговых обязательств должен составлять свыше 100 тысяч рублей и просрочка платежей осуществлялась больше 2 недель. В некоторых случаях признаком банкротства является долг в миллион рублей.
к содержанию ↑Предпосылки банкротства
К признакам предстоящей несостоятельности причисляют:
- отсутствие или недостаточность личных денежных средств и сторонних финансовых вливаний;
- бюджет предприятия неэффективно реализуется;
- доходы организации полностью или большей частью не покрывают расходы;
- несбалансированное расширение деятельности и нерациональное использование заемных денежных средств является очевидным признаком предстоящего банкротства;
- обострение конкуренции и допущение ошибок в планировании цен на товары в ходе их последующей реализации, что не соответствует рыночным реалиям;
- спрос на продукцию предприятия падает, что свидетельствует о некомпетентности уполномоченных лиц, в обязанность которых вменяется регулирование подобных ситуаций.
Внутренние
При расследовании дела о неплатежеспособности предприятия в арбитражном суде, рассматриваются в первую очередь внутренние признаки банкротства, которые отображают реальное положение вещей. К ним относятся:
- взятие кредитов под невыгодные условия;
- неграмотное изучение рынка и потребностей потребителя, которое ведет к неправильной ценовой политике;
- нерациональное увеличение производства продукции;
- убыточный оборот капитала;
- вложение денежных средств производится необоснованно, что приводит к появлению первых признаков банкротства;
- производственные возможности организации реализуются в неполной мере, что приводит к увеличению себестоимости продукции;
- заказчики оплачивают товар с задержкой.
На практике существуют также субъективные внутренние признаки, представленные в нижеприведенном перечне:
- руководство предприятия закрывает глаза на появление первых явных черт банкротства и не предпринимает никаких мер;
- уменьшается объем реализации товара;
- значительно снижается темп производства;
- предприятие несет необоснованно высокие денежные издержки;
- качество и стоимость продукции неумолимо падает;
- спад рентабельности и т. д.
При появлении вышеуказанных признаков, ведущих к банкротству, следует незамедлительно принимать соответствующие меры.
к содержанию ↑Что относится к внешним признакам несостоятельности предприятия?
Банкротство начинает ощущаться не только по внутренним проблемам в организации, но и по внешним симптомам, свидетельствующим о неплатежеспособности фирмы. Инфляция, экономическая и политическая нестабильность в стране мгновенно отражаются на юридических лицах, занимающихся коммерческой деятельностью.
К внешним признакам, определяющим банкротство организации, относят:
- сырье, использующееся на предприятии, растет в цене;
- темпы международной конкуренции интенсивно увеличиваются;
- падение потребительского спроса;
- экономическое изменение положения вещей на рынке;
- средний уровень жизни населения снизился, что приводит к невозможности оплачивать предоставляемые товары и услуги.
Документальные признаки
Подобный характер банкротства отражается в отчетности организации из бухгалтерии. Вся документация предприятия, связанная с осуществлением различного рода сделок, должна перепроверяться руководством для мониторинга ситуации.
На практике можно сделать акцент на 5 основных документальных признаках банкротства:
- отчеты по бухгалтерии предоставляются с задержкой или являются низкокачественными;
- значительные скачки в отображении активов и пассивов;
- постоянный рост долговых обязательств перед сотрудниками предприятия — длительная невыплата заработной платы;
- снижение количества ликвидных финансов или их необоснованное увеличение. В последнем случае это свидетельствует об отсутствии капиталовложения;
- повышение дебиторского долга.
Появление подобных признаков банкротства свидетельствует о необходимости упорядочить систему документооборота.
к содержанию ↑Косвенные
Чтобы предотвратить окончательный экономический спад на предприятии, следует анализировать не только бухгалтерскую документацию, т. к.
Подобная ситуация носит название «косвенная несостоятельность».
Признаками косвенного банкротства являются:
- появление спорных ситуаций между главенствующими на предприятии;
- возникновение конфликтов на рабочей почве между сотрудниками и администрацией;
- необоснованное увеличение или наоборот сокращение рабочего персонала;
- отсутствие предупредительных мер воздействия на ситуацию банкротства;
- разногласия, ведущие к потере кредиторов и потребителей;
- осуществление спекулятивных договоренностей;
- завышенная стоимость на продукцию, являющаяся признаком намечающейся несостоятельности;
- проблемы на производстве решаются несвоевременно или не устраняются неправильным путем;
- непродуманная смена деятельности, что ведет к потере клиентуры и т. д.
При обнаружении косвенных характерных черт несостоятельности следует в незамедлительном порядке продумать стратегию по выходу из сложившейся кризисной ситуации.
Законодательный регулятор
Кроме того, в вопросах практики применения закона о банкротстве следует учитывать Постановление Пленума Высшего Арбитражного Суда РФ от 15.12.2004 № 29.
к содержанию ↑Процедура банкротства и этапы ее проведения
Процедура банкротства состоит из нескольких этапов:
- процедуру наблюдения проводит арбитражный управляющий, назначенный решением суда, который осуществляет общее руководство, взаимодействует с кредиторами и отвечает за сохранность имущества должника,
- с момента начала процедуры наблюдения приостанавливаются операции по взысканию с должника всех видов обязательств и выплат дивидендов,
- на данном этапе арбитражный управляющий проводит анализ и дает комплексную оценку деятельности должника, проводится первое собрание кредиторов.
- решение о проведении данного этапа в процедуре банкротства принимает суд в случаях, если у должника есть ресурсы для восстановления платежеспособности,
- на этом этапе должник полностью отстраняется от полномочий по управлению бизнесом, а его функции принимает на себя арбитражный управляющий,
- этап финансового оздоровления предполагает привлечение внешних финансовых потоков, и предусматривает временную отмену выплат по обязательствам, усиление мер по обеспечению сохранности имущества должника, выполнение мероприятий по финансовой стабилизации и согласование с кредиторами итогов их выполнения.
- является продолжением этапа финансового оздоровления,
- вводится отдельным решением суда, осуществляется назначенным внешним управляющим,
- предполагает проведение таких мероприятий, как распоряжение от имени должника активами, заключение и расторжение договорных обязательств, предоставление отчетов собранию кредиторов, и проч.,
- продолжительность внешнего управления определяет суд, она исчисляется в совокупности с продолжительностью этапа финансового оздоровления. Общая продолжительность этих этапов не может превышать 24 месяцев.
- этап удовлетворения финансовых требований кредиторов посредством выставления ликвидных активов должника на открытые торги,
- из средств, полученных от ликвидации активов, погашаются обязательства должника согласно очередности, установленной нормами закона о банкротстве. Закон устанавливает следующую очередность:
- внеочередные долги – судебные издержки, погашение текущих общехозяйственных расходов, оплата услуг арбитражного управляющего и т.д.,
- долги 1-й очереди – компенсации за причинение вреда жизни и здоровью физическим лицам,
- долги 2-й очереди – заработная плата персонала, выходные пособия, авторские вознаграждения,
- долги 3-й очереди – обязательства перед остальными кредиторами.
- данный этап является завершающим в процедуре банкротства и может наступать как после прохождения всех ее этапов, так и быть введенным в любой момент процедуры,
- вводится при достижении соглашений по финансовым обязательствам, путем подписании мирового соглашения, которое должно содержать информацию о договоренностях между должником и кредиторами, реструктуризации долговых обязательств, их списании или сроках погашения.
Установление банкротства предполагает признание неспособности предприятия или физического лица в силу ряда причин удовлетворить все требования кредиторов. Определением понятия и признаков банкротства (их наличия) предприятия или частного лица занимается арбитражный суд.
Требования кредиторов — это совокупное понятие, которое включает действующие кредиты и выставленные по ним в настоящий момент платежи, а также любые другие суммы, подлежащие обязательной уплате. Процедура банкротства может быть начата, если финансовые требования не удовлетворены должником в течение 3 месяцев, а также стоимость имеющегося у него имущества меньше общей суммы обязательств.
к содержанию ↑Субъекты банкротства, их классификация и основные характеристики
Федеральный закон «О несостоятельности (банкротстве)», последние изменения и дополнения которого вступили в силу с 1 января 2017 года, выделяет несколько категорий лиц и организаций, принимающих непосредственное участие в процедуре банкротства физического/юридического лица.
Банкротом может быть признано как юридическое лицо, так и физическое, в том числе ИП. Подобной прерогативой также обладают естественные монополии – для каждой формы установлен индивидуальный лимит долга.
Если основные признаки указывают уже на фактические банкротство, то предпосылки могут появиться ещё за полтора-два года до полного ухудшения финансовых дел компании. Кризисная ситуация внутренней экономики предприятия нередко является прямой проекцией:
